Wyniki TFI i funduszy inwestycyjnych 2009

Przeczytaj także: Wyniki TFI i funduszy inwestycyjnych I-VI 2009

W 2009 r. przychody z lokat funduszy inwestycyjnych ogółem wyniosły 3 585,5 mln zł (o 18% mniej niż przed rokiem), na co wpływ miało zmniejszenie przychodów odsetkowych do 2 097,0 mln zł (o 22,2%); pozycja ta stanowiła 58,5% przychodów ogółem z lokat. Koszty funduszy inwestycyjnych obniżyły się do 2 536,7 mln zł (o 18,4% w stosunku do poprzedniego roku), przede wszystkim ze względu na obniżenie wynagrodzeń dla towarzystw zarządzających funduszami inwestycyjnym (do 1 768,1 mln zł, tj. o 28,2%). Koszty netto funduszy inwestycyjnych ogółem (po uwzględnieniu kosztów pokrywanych przez towarzystwo) wyniosły 2 537,2 mln zł (o 18,2% mniej niż w 2008 r.). Fundusze inwestycyjne wykazały w ujęciu zagregowanym wynik z operacji w kwocie 17 233,4 mln zł, generowany wysokim zyskiem z tytułu wyceny lokat – 21 840,6 mln zł). Warto przypomnieć, że w 2008 r. wynik ten był ujemny w kwocie 30 219,5 mln zł, przy czym strata z tytułu wyceny lokat wyniosła 15 650,5 mln zł.

Na koniec grudnia 2009 r. aktywa towarzystw funduszy inwestycyjnych wyniosły 1 343,3 mln zł (o 13,8% mniej niż w 2008 r.), dominowały aktywa obrotowe (88,6%), lecz wartość tej pozycji spadła do 1 190,7 mln zł (o 16,5% w stosunku do 31 grudnia 2008 r.). Na wartość aktywów obrotowych najbardziej oddziaływał spadek aktywów finansowych do 973,3 mln zł (o 20,6%). W strukturze aktywów finansowych największy udział miały środki pieniężne i inne aktywa pieniężne (56,4%), jednak ich wartość spadła do 549,3 mln zł (o 16,1%). W pasywach towarzystw funduszy inwestycyjnych nastąpił znaczny spadek kapitałów własnych (z 1 318,2 mln zł na koniec 2008 r. do 1 089,5 mln zł na koniec 2009 r., tj. o 17,3%), natomiast wzrosły zobowiązania ogółem do 166,8 mln zł (o19,3%).

W 2009 r. przychody z działalności operacyjnej towarzystw funduszy inwestycyjnych wyniosły 1 819,8 mln zł (o 28,9% mniej niż na koniec 2008 r.), przy zmniejszeniu wynagrodzeń za zarządzanie funduszami o 29,4% do wartości 1 737,7 mln zł. Koszty działalności operacyjnej TFI obniżyły się z 1 895,5 mln zł do 1 429,0 mln zł (o 24,6%) na skutek ograniczenia ponadlimitowanych kosztów funduszy do 148,0 mln zł i zmniejszenia kosztów usług obcych do 884,8 mln zł.

Wynik finansowy brutto w 2009 r. wyniósł 451,2 mln zł (spadek o 37,6% w porównaniu z 2008 r.). Na wynik finansowy netto w wysokości 365,4 mln zł, złożyły się zyski29 towarzystw funduszy inwestycyjnych o łącznej wartości 372,5 mln zł, pomniejszone o straty 14 towarzystw funduszy inwestycyjnych w łącznej kwocie 7,1 mln zł.